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中国绝对价值长仓基金

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基金亮点

  • 长期绝对收益导向:基金专注投资于获取公司未来分红/回购为主的机会,目标获得年化10%以上长期年化收益。

  • 自下而上深度研究企业:深入研究企业具体业务,重点覆盖保险、银行、商业地产、租赁、公用事业、消费等有稳定现金流的行业。

  • 深入了解国情:团队对中港两地企业有独特认知,把DCF的理念应用于中国实际。

  • 协同弘毅优势:弘毅投资在一级市场的16年经验,使得基金经理在研究企业时有一些协同优势。

 
 

基金经理: 费悦

  • ​CFA持证人,雪球拥有14万粉丝;9年投资经验,5年行业研究员经验,1年基金经理经验。 在加入金涌之前,曾在软银赛富旗下的证券基金担任金融业研究员。

基金表现

 

  基金业绩仅向投资者展示

  • 如果您已经是这个产品的投资者,请在“金涌通”里查看相关材料。

  • ​如果您还不是投资者,有兴趣知道关于这个产品的更多信息,请联系网页底部的客户服务负责人尹先生。我们目前只服务专业投资者。

 

​基金统计

  基金统计仅向投资者展示

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​策略描述

  • 投资理念:股票价值等于未来预期能收到的现金流的折现值。买入股票就是为了获取未来的现金流。

  • 长期绝对收益导向:以小股东角度的DCF估值,以获取未来标的分红/回购为目的,通过长期持有获取收益。

  • 选股选价少选时,满仓集中少控制:自下而上选股,在预期收益率足够高时买入。没有特殊情况时,仓位保持在95-100%。基本不选时,不控制波动率,保持低换手率。

  • 集中投资:把资源集中到最好的标的上,获取尽可能更高的收益率。适当分散风险,设定集中度限制(个股<20%,行业<50%),原则上持仓股票不超过10支。

  • 叠加打新:境内架构的基金参与A股打新可以小幅提升收益率。

  • 风险控制:股价过高找不到合适标的时,仓位自动降低。主观判断金融危机来临时,立即清仓。

 

地址:中环交易广场第一座27楼2701室 电话:+852 3961 9700  传真:+852 3961 9799

业务及投资者关系主管,邮箱:andrewyin@goldstreamfund.com

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